緩解流動性壓力再獲推進 三聚環保(300072)轉讓逾13億元應收賬款至海淀區國資中心
繼去年三聚環保(300072)與北京市海淀區國有資本經營管理中心簽署了《戰略合作框架協議》，圍繞海淀區國資中心受讓乙方資產中的部分應收賬款事宜開展戰略合作之后，應收賬款轉讓工作獲得穩步推進。 12月16日晚間，三聚環保再有13.4億元規模的應收賬款轉讓得以落實；而2019年初至目前，該上市公司及控股子公司與北京市海淀區國有資本經營管理中心發生的各類關聯交易總金額為29億元。 根據三聚環保16日晚間發布的《關于公司轉讓部分應收賬款暨關聯交易的公告》，該公司董事會通過了《關于公司轉讓部分應收賬款暨關聯交易的議案》，同意上市公司與北京市海淀區國有資本經營管理中心簽署《應收賬款轉讓合同》，轉讓公司賬面原值約為13.38億元的應收賬款，轉讓價格約為12.04億元。 三聚環保是海淀區國資紓困的首批案例，雙方敲定紓困方案之后，國資對于公司在資金層面的扶持開始漸次落地。 2018年，三聚環保曾與北京市海淀區國有資本經營管理中心簽署了《戰略合作框架協議》，為了加大支持公司創新發展的力度，雙方一致同意圍繞海淀區國資中心受讓乙方資產中的部分應收賬款事宜開展戰略合作。 根據當時公告，雙方同意，海淀區國資中心擬采取包括但不限于直接以現金受讓公司對外債權以及以無追索應收賬款保理等方式受讓公司資產中的應收賬款，擬受讓的債權及應收賬款的總金額為60億元至80億元。 合作簽署后，三聚環保的應收賬款轉讓工作不斷取得進展。其中，2019年1月，三聚環保與粵財信托簽署合同，將持有的部分應收賬款轉讓給粵財信托，應收帳款賬面原值為30億元，轉讓價款為25.86億元。 此次交易為三聚環保與海淀區國資中心簽署《戰略合作框架協議》后落實的第二筆應收賬款轉讓，應收賬款轉讓款將專項用于公司存量的對外焦化升級改造項目和部分對外許可的生物質炭基肥項目。當時公告顯示，應收賬款轉讓符合公司整體利益和資金需求，轉讓的應收賬款為公司債務人尚未償付的能源凈化綜合服務項目款，回款將加快公司對外在建項目的進度。 更早些時候，三聚環保首筆應收賬款轉讓資金5億元專項用于內蒙古聚實能源有限公司焦化升級改造項目，建設國內首套規模最大的鈷基固定床20萬噸/年費托合成裝置。該項目已經于2018年12月27日順利完成中期交付。 對于目前最新推進的這筆13.4億元的應收賬款轉讓，三聚環保表示，該交易事項有利于優化公司財務結構，減少應收賬款對資金的占用，緩解流動資金壓力，提高資金使用效率。交易價格依據市場條件公平、合理確定，不存在損害公司和全體股東利益的行為，公司主要業務不會因此類交易而對關聯方形成依賴。 同時，三聚環保與關聯方的關聯交易行為遵循市場公允原則，對公司業務發展具有積極促進作用，此類關聯交易對公司本期以及未來的財務狀況、經營成果無重大損害，不會對公司及股東的利益造成大的影響。 多筆應收賬款轉讓的穩步推進，說明三聚環保“轉讓應收賬款-緩解公司流動性壓力”的紓困模式正在取得成效。從12月16日所披露的公告來看，經過多筆受讓之后，北京市海淀區國有資本經營管理中心資金優勢依然較為明顯。截至2019年第三季度，北京市海淀區國有資本經營管理中心凈資產高達921億元，同期凈利潤接近2億元，財務指標較2018年穩步提升。 |
