用友網絡(600588)開放打造生態 連接共贏未來
事件描述 用友網絡牽頭舉辦中國首屆企業互聯網大會，參與者不僅包括用友已有生態鏈的行業軟件、咨詢、開發、營銷、系統集成商、大企業信息中心等伙伴，還包括中國電信、中國移動、中國聯通、華為、百度、阿里云、京東、滴滴打車、招商銀行、民生銀行、平安銀行等新型伙伴，共計超過1000 家。 事件評論 大會主旋律定調于“開放、連接、未來”，多方合力共筑中國最大的企業互聯網生態圈。本次大會最大的價值在于，用友網絡的合作伙伴聯盟從過去的分簽、分銷、咨詢、集成等產業服務商，擴容至金融機構、互聯網公司、電信運營商、產業鏈服務商等數千家合作伙伴總動員的生態格局。基于此，用友的軟件業務、互聯網應用服務、互聯網金融服務戰略的落地進程倍添動力，中國最前列、規模最大的企業互聯網生態圈雛形已顯，而用友網絡則是圈內圓心。 大中型企業：iUAP 平臺、U 網銀、U 保理、U 信貸并駕齊驅，助推ERP 軟件系統“端化”，旨在重構其商業模式并挖掘其金融價值。鑒于大中型企業客戶完全云化的阻力客觀存在，用友網絡發布iUAP 企業互聯網開放平臺，以開發源代碼免費吸引了約2 萬開發者加入，為大中型企業及其上下游開發極致簡約的移動辦公應用，并后端連接入云，使客戶裝機軟件的角色變為增值云服務的“端”。其中，增值服務包括引導其完成O2O 管理、DDE 數據驅動、C2B 客戶引領等商業模式的革命性變革，及提供企業信貸、保理、理財等金融服務，而用友獲得分潤的核心價值來源于差異化服務，即經授權使ERP 系統及端化應用留存的供應鏈交易數據與銀行等金融機構對接，是企業信用背書之根本。 小微企業：易代賬、會計家園、客戶管家、工作圈線上客戶規模化上量，暢捷支付、友金所交易量有望指數級增長。目前，易代賬企業用戶14 萬家、會計用戶5 萬個，會計家園100 萬用戶并與易代帳打通，客戶管家今年實現10 萬客戶目標，工作圈注冊用戶超10 萬，是小微企業財務和訂單數據的重要入口。暢捷支付交易額2014 年增長率超過100%，友金所亦突破2 億，均表現不俗，而在用友數千家渠道商加盟推廣后，有望呈指數級增長。預計今年暢捷支付將覆蓋5000 家商戶，交易規模破千億，5 年造就企業級支付第一品牌；友金所今年交易突破12 億，最終擠進P2P 行業前十，成為小微企業融資首選渠道。 “產品型企業→平臺型企業→生態型企業”是用友網絡的轉型路徑，最有望成為計算機板塊首個市值邁上千億的公司。預計2014~2016 年EPS 為 0.53、0.66、0.83 元，繼續強烈建議在用友價值重估前戰略性布局！ |
