5月15日，“2024春季火山引擎 FORCE原動力大會”聚焦AI主題，以大模型應用為核心、以AI落地為導向，展示火山引擎在大模型、云計算領域的實踐應用。會上將正式發布字節跳動自研大模型，火山引擎大模型服務平臺——火山方舟也將迎來重大升級。 平安證券指出，當前全球范圍內的大模型逐漸呈現由單方面的性能角逐，轉向性能與實用性并重的發展趨勢。大模型能力達到一定水平時必然會走向應用，大模型廠商通過提升其產品性價比，助推下游應用端的推廣部署，有望加速大模型產業鏈商業閉環的形成。繼續看好AI主題的投資機會，標的方面：1）算力方面，推薦中科曙光、紫光股份、神州數碼、龍芯中科，建議關注寒武紀、景嘉微、拓維信息、軟通動力；2）算法方面，推薦科大訊飛；3）應用場景方面，強烈推薦中科創達、盛視科技，推薦金山辦公，建議關注萬興科技、同花順、彩訊股份；4）網絡安全方面，強烈推薦啟明星辰。 華泰證券建議按照算力基礎設施->硬件載體->大模型平臺->應用的順序尋找受益標的。AI大模型推動算力需求快速增長，基礎設施的業績成長可預見性最高，主要產業鏈環節包括計算芯片、服務器、數據中心等。交互終端次之，AI手機、AI PC是當前大模型應用的主要載體。未來看好大模型能力提升推動AR/VR，無人駕駛車，機器人等成為下一代硬件載體的潛力。大模型平臺是當下產業發展趨勢中最核心的一環，看好MaaS成為AI大模型時代新的商業模式。AI大模型最大的投資機會在應用。看好大模型在搜索，電商零售，辦公，金融、醫藥等行業率先落地。 |
