國產操作系統概念股久其軟件（002279）：并購華夏電通助力業績高增長
國產操作系統概念股久其軟件（002279）：并購華夏電通助力業績高增長，“互聯網+”布局未來發展機遇 事件：公司實現營業收入43，381.09萬元，同比增長173.52%；利潤總額為2，010.97萬元，同比增長96.71%；歸屬于上市公司股東的凈利潤為1，579.75萬元，同比增長117.44% 華夏電通并表助力業績高增長：近年來，在司法改革大背景下，法院信息化發展迎來了加速期。公司在“智慧法院”建設方面持續發力，積極布局司法云平臺和司法大數據業務，通過并購整合積極拓展法院財務裝備一體化項目，實現在法院領域深度布局，為公司快速發展奠定了堅實的基礎。在上半年，華夏電通實現營業收入1億元，凈利潤0.33億元，步入了發展的快車道。“互聯網+數字營銷”發展迅猛：子公司億起聯科技上半年實現營業收入近2億元，凈利潤0.25億元，公司通過戰略思維和業務策略的調整，推進內部重組激發活力，其海外業務與游戲發行業務增長迅速。億起聯科技繼續投入DSP與DMP技術平臺的研發，為精準營銷再添助力。為深化數字營銷領域戰略布局，2016年7月，公司將以現金方式收購瑞意恒動公司100%股權。瑞意恒動的加入將進一步增強公司在整合數字營銷領域的實力。 “互聯網+”布局未來發展機遇：在互聯網+金融領域，公司設立久金保布局商業保理。久金所通過加大拓展力度，在企業貸業務和個人金融業務線方向發展迅速。在“互聯網+物流”領域，子公司小驛科技于通過與德邦物流簽訂合作協議，展開全國干線和整車貨運服務方面的業務合作，全力打造無車承運人平臺。在“互聯網+養老”領域，子公司中民頤養在報告期對頤養天年、商家POP平臺、養老機構登記審批系統部分模塊進行研發與測試，獲得了iTrust互聯網信用評價中心AA信用級別認證。 投資建議：我們預計公司2016年、2017年的EPS分別為0.48元和0.69元。我們堅定認為公司受益于行業增長以及在“互聯網+”領域的廣泛布局，基于以上判斷，給予“買入”評級。 風險提示：行業增長放緩，并購整合不順利。（太平洋） |
