? 昨日，云計算板塊表現亮眼，板塊內高升控股、衛士通、中國軟件漲停，永鼎股份、海量數據、紫光股份、浪潮軟件、用友網絡漲幅超過5%，板塊內個股上漲數遠超下跌數，云計算板塊的亮眼表現帶動了軟件板塊的反彈，昨日軟件指數上漲2.25%。 分析人士認為，以云計算、人工智能為代表技術的新一輪科技浪潮已經來臨，科技龍頭有望憑借著業務帶來的數據資源、巨量的資本積累、最優秀的人才儲備，在以數據為核心的智能時代取得更突出的競爭優勢，建議布局云計算產業核心標的。 云計算站上風口 分析人士認為，2020年全球云計算市場規模將達到3800億美元，對應2015年至2020年間該市場年均復合增長率將達到17%。預計到2020年，云計算的需求將在全球IT營收增長中占據60%的比例。 另一方面，政策普惠下的云計算吸引力更強。8月10日，工業和信息化部、國家發展和改革委員會印發《擴大和升級信息消費三年行動計劃(2018-2020年)》(以下簡稱行動計劃)的通知。其中提到消費規模顯著增長，到2020年，信息消費規模達到6萬億元，年均增長11%以上，拉動相關領域產出達到15萬億元。覆蓋范圍惠及全民，到2020年98%行政村實現光纖通達和4G網絡覆蓋，釋放網絡提速降費紅利；載體建設穩步推進。創建一批新型信息消費示范城市，打造區域性信息消費創新應用高地。產業體系逐步健全，在醫療、養老、教育、文化等多領域推進“互聯網+”，發展線上線下協同互動消費新生態。消費環境日趨完善。信息消費法律法規體系日趨完善，高效便捷、安全可信、公平有序信息消費環境基本形成。 根據工信部數據，2017年，中國信息消費規模為4.5萬億元，占最終消費支出比例為10%；2016年中國信息消費規模為3.9萬億元，對GDP增長直接貢獻0.26個百分點。 從細分領域來看，行動計劃強調了物聯網、云計算、大數據、人工智能核心技術在不同領域的應用。其中，需要特別提到的是在云計算和智能網聯汽車領域。 中泰證券表示，從受益標的選擇上來看，可以從“政策+基本面”結合來進行相關標的篩選。首選政策和基本面共振的細分領域：云計算領域，無論是從技術成熟度，還是從應用來看，云計算已經進入到了快速放量階段，而且已逐步從上市公司報表中得到體現。 布局細分龍頭 對于云計算板塊的選股問題，應該如何布局呢？券商建議布局云計算及細分行業龍頭個股。 新時代證券分析師田華杰、劉航認為，從行業細分來看，看好云計算以及細分行業的龍頭。2018年上半年計算機行業持倉市值前十的公司分別為：浪潮信息、航天信息、廣聯達、中科曙光、衛寧健康、美亞柏科、漢得信息、啟明星辰、新北洋、華宇軟件。其中受益于云計算行業高景氣的標的比較多，例如恒華科技、華宇軟件等(恒華科技中報業績預告歸屬于上市公司股東的凈利潤增長40.00%—70.00%，華宇軟件2018年上半年預計實現歸母凈利潤變動區間為2.03億元-2.19億元，同比增長30%-40%)。重點推薦IaaS方面的深信服、浪潮信息、紫光股份、中科曙光、寶信軟件。PaaS方面的深信服、用友網絡、東方國信。SaaS方面的石基信息、用友網絡、廣聯達、恒華科技、衛寧健康。 招商證券認為，政策密集催化，強烈建議布局云計算產業核心標的。建議從兩個方面關注投資機會：一是IaaS，強規模效應，除了亞馬遜和阿里之外，強烈推薦產業鏈相關IDC資源充足企業寶信軟件；二是SaaS，強調企業研發和產品應用能力，通用云方面首推用友網絡，垂直云方面強烈推薦廣聯達、泛微網絡、恒生電子、石基信息。 |
